Отток наличности ускорился: за две недели июля в обращение поступили сотни миллиардов рублей

С 1 по 16 июля объем наличных в обращении вырос примерно на 513 млрд рублей. В среднем отток наличности составлял около 250 млрд рублей в неделю, порядка 32 млрд в день и более 1 млрд рублей в час.

По сравнению с июнем спрос на наличные удвоился: в июне чистый отток в наличность за весь месяц составлял около 479 млрд рублей, то есть меньше, чем за первые две недели июля. С накопленным итогом с начала февраля объем наличности в обращении вырос на несколько триллионов рублей — порядка 2,4 трлн рублей. Рекордный отток в этом году фиксировался в апреле и составлял более 600 млрд рублей за месяц.

Последствия для банков

Одновременно ухудшаются показатели возврата кредитов: доля проблемных кредитов на балансе банков превысила 11%. Среди малых компаний каждая шестая столкнулась с просрочками выплат. В результате банки теряют депозиты, а выданные кредиты не возвращаются в полном объеме, что создает угрозу устойчивости кредитных организаций.

По мере усиления оттока наличности банки активнее обращаются к операциям репо и заимствуют у Центробанка. С начала июля через такие операции в банковскую систему было закачано порядка триллиона рублей. Общий объем задолженности кредитных организаций перед регулятором к середине июля составил несколько триллионов рублей — порядка 5–6 трлн рублей.

Параллельно растут ставки на межбанковском рынке: повышенный спрос на рубли и операции репо привели к тому, что ставки превысили ключевую ставку, чего не наблюдалось в последние месяцы. Аналитики связывают это с усилением оттока в наличность и общей напряженностью на рынке ликвидности.

«Если хотя бы один крупный банк начнёт задерживать выплаты населению, это может спровоцировать панику и массовый бег вкладчиков, что приведёт к серьёзному банковскому кризису», — предупреждают экономисты.

Пока о полном банковском кризисе говорить преждевременно, но нарастающие оттоки наличности, рост проблемных кредитов и повышение требований к ликвидности создают очевидные риски. Регуляторы и банки остаются в режиме повышенного мониторинга ситуации.