Основное решение
Банк России ужесточил на IV квартал 2026 года макропруденциальные лимиты (МПЛ) для части необеспеченных потребительских кредитов без лимита кредитования, а также для нецелевых потребительских кредитов под залог недвижимости и автотранспорта. Значения макропруденциальных надбавок оставлены без изменения.
Причины изменения мер
Решение принято после того, как во II квартале объём необеспеченных потребительских кредитов вырос на 2,8% — в основном за счёт выдач наличными. Регулятор связывает это с реализацией отложенного спроса на фоне снижения ставок в экономике.
Показатели проблемной задолженности
По оценке Банка России, доля проблемной задолженности в сегменте необеспеченных потребительских кредитов в I полугодии оставалась стабильной на уровне 13,1–13,2%.
Доля задолженности с просрочкой более 30 дней на третий месяц после выдачи составила 0,7% по кредитам наличными, выданным в апреле 2026 года, и 2,4% по кредитным картам — это на 0,9 процентного пункта ниже по сравнению с выдачами апреля 2025 года в обоих сегментах.
Регулятор отметил риск ухудшения качества обслуживания кредитов при замедлении роста реальных доходов населения. Чтобы ограничить накопление рисков, ужесточены значения МПЛ для наиболее рискованных необеспеченных потребкредитов — с высокой долговой нагрузкой и на длительный срок.
Также повышены МПЛ по нецелевым потребительским кредитам под залог недвижимости и автосредств, чтобы сократить возможности регулятивного арбитража.
Ипотека и автокредиты
Лимиты по ипотеке оставлены без изменений: качество обслуживания ипотечных кредитов на покупку жилья в многоквартирных домах остаётся высоким. Доля кредитов с просрочкой более 30 дней на девятый месяц после выдачи составила 0,6% у выдач октября 2025 года (снижение на 0,5 п.п. по сравнению с октябрём 2024 года).
В автокредитах доля проблемной задолженности на 1 июля составила 4,5% портфеля, накопленный макропруденциальный буфер капитала — 2,5% от портфеля за вычетом резервов. Для ограничения роста закредитованности повысили лимиты для автокредитов, выдаваемых заемщикам с показателем долговой нагрузки (ПДН) выше 50% и особенно выше 80%.
Надбавки и валютные кредиты
Надбавка к коэффициентам риска на прирост требований к крупным компаниям с повышенной долговой нагрузкой, введённая в марте, оставлена на уровне 100%. Банк России заявил о возможности дальнейшего повышения надбавки, если риски по таким компаниям усилятся.
Надбавки по валютным кредитам также не изменяли: валютизация портфеля во II квартале снизилась на 0,8 п.п. до 11,8%. Регулятор отметил, что сейчас нет необходимости стимулировать девалютизацию портфеля, поскольку кредиты в иностранной валюте в основном берут экспортные компании с достаточной валютной выручкой.
Кроме того, национальная антициклическая надбавка оставлена без изменений: несмотря на ускорение темпов роста кредитования в отдельных сегментах, признаков кредитного перегрева не наблюдается, а банковский сектор обладает запасом капитала для поддержки устойчивого финансирования экономики.
